Profiter de manière optimale d’une hausse potentielle sur Magna International (MG)

Valeur sous-jacente
Magna International est une entreprise canadienne spécialisée dans l’équipement automobile et sous-traitant pour de nombreux constructeurs.

Contexte

• Prix de MG à la clôture du marché le 8 juillet 2016 = 45,63 $
• Le niveau 43 $ vient d’être testé avec succès cette semaine formant ainsi un double creux à partir duquel le prix des actions de MG pourrait revenir vers les 50 $
• Accélération rapide au cours des derniers jours qui pourrait se poursuivre au cours des prochaines semaines.
• L’indicateur RSI vient de sortir de la zone de survente tout en enregistrant une divergence positive à court terme
• L’indicateur Stoch est en zone de survente avec une lecture inférieure à 25

Anticipations

Tant et aussi longtemps que le niveau 43 $ ne sera pas brisé, le niveau 50 $ semble être un objectif réalisable au cours des prochains mois.

Stratégie

Acheter des options d’achat échéant le 18 novembre 2016 en choisissant le prix de levée permettant d’obtenir le meilleur rendement si le prix de 50 $ est atteint à l’échéance.

Nous ferons notre choix parmi les options suivantes :

• MG 161118 C 40 à 7,10 $
• MG 161118 C 42 à 5,65 $
• MG 161118 C 44 à 4,35 $
• MG 161118 C 46 à 3,20 $

Position

Comme nous pouvons le constater dans le tableau précédent, c’est l’option d’achat MG 161118 C 42 à 5,65 $ qui est le meilleur choix, parmi les quatre options d’achat, avec un rendement potentiel de 41,59% si MG atteint le prix cible de 50 $ le 18 septembre 2016. Par conséquent, nous effectuerons la transaction suivante :

• Achat de 10 contrats d’options d’achat MG 161118 C 42 à 5,65 $
o Débit de 5 650 $

Profil de profits et pertes

Profit potentiel = 2,35 $ ou plus par action ou 2 350 $ ou plus au total
Perte potentielle = 5,65 $ par action ou 5 650 $

Intervention

Bien que le prix cible sur les actions de MG soit de 50 $, notre profit potentiel est lié au prix cible de 8 $ sur les options d’achat. Par conséquent, dès que le prix des options d’achat atteindra 8 $ nous liquiderons la position, et ce même si MG n’a pas atteint les 50 $. Dans le cas où le prix de MG brise le niveau 43 $ de manière décisive, nous fermerons la position et prendrons notre perte, en autant que les options aient une valeur raisonnable, sinon nous garderons la position au cas où.

Bonnes transactions et bonne semaine!

Les stratégies présentées dans le cadre de cette chronique ne le sont qu’à titre d’information et de formation et ne doivent pas être interprétées comme étant des recommandations pour acheter ou vendre toutes valeurs mobilières. Comme toujours avant de mettre en place des stratégies d’options assurez-vous d’être à l’aise avec les scénarios proposés et d’être prêts à en assumer tous les risques.